中國芯第一次“突圍戰”

這是一次關係到未來中國半導體行業發展的“合作”。

上週，一則簡短而“有力”的消息傳來，ARM中國合資公司已於4月底正式運營，中方投資者佔股51%，ARM佔股49%，這家新公司將接管ARM在國內的 所有業務。 考慮到上個月國內因為某興事件才全國沸騰了一番，此時開始正式運營，可謂一個“完美時機”。

那麼究竟全球半導體“隱形巨頭”ARM為什麼會接受中資注入、成立合資公司？ 這件事對於中國的半導體行業來說又意味如何？ 今天我們就來簡單聊聊。

合資的6個實際情況

1、“中資”注入確有其事

ARM中國分公司，之前為ARM英國母公司獨資，通過“中資注入”，已經變為合資公司。 雙方持股比例為：中方 51%、ARM 49%。

2、ARM中國和ARM母公司的新關係？

ARM最關鍵的相關專利，均集中在ARM母公司手上，被注資的ARM中國分公司沒有直接擁有這些專利的所有權。 據作者了解，ARM中國原有的高層都是華人，而且都服務很長時間，團隊相對穩定，估計注資將不會影響ARM中國的實際運營。

但之後與中國相關的所有業務，將由ARM中國來開展，中國合資公司將“自負盈虧”。

另據虎嗅從知情人士了解到的情況，未來ARM中國方面研發的技術產權將留在合資公司。

3、新ARM中國的公司目標

只要打開ARM中國的新首頁，你就會看到這樣兩段話：

安謀科技（中國）有限公司依托ARM世界領先的生態系統資源與技術優勢，立足本土創新與中國合作夥伴共同成長， 安謀科技（中國）有限公司致力於成為中國集成電路核心知識產權開發與服務 平台，支持並推動中國電子信息產業的高速發展。

作為ARM公司在中國IP業務的總部，安謀科技（中國）有限公司將向總部設在中國的合作夥伴開展集成電路知識產權（IP）的授權與技術服務；並結合中國市場需求自主研發基於ARM 技術的IP與標準，賦能中國智能科技創新。

4、ARM中國已經正式開啟招聘

ARM中國的新網站已經添加了官方的社會招聘入口，並且是應屆、實習、社會三大渠道同時招聘。 其中規格最高的社會招聘，一口氣列出了37個職位，涵蓋了CPU、GPU、IoT、AI、軟件等多個方向。

5、並非“ARM mini China”

在之前的諸多報導中，有一個“ARM mini China”的代號被經常提起，甚至有媒體稱它為新公司的名稱，但這些說法都是不對的。

虎嗅從知情人士處了解到的真實情況是：“‘ARM mini China’肯定不對，只是曾經提過‘China mini ARM’。”

6、無論合資是否成功，ARM都對中國市場“勢在必得”

“中資注入”並非ARM進軍中國的“起點”，ARM已經在中國做了一系列部署，合資只是順水推舟的一件事。

說完6個必須了解的情況，我們再來詳細說下ARM早已啟動的“中國野心”，以及這一事件的意義。

ARM“中國佈局”早已啟動

雖然ARM在中國相當低調，但ARM在中國的很多“動作”，實際上都能在公開資料中找到。

以此次將被注資的ARM中國主體為例，其正式名稱為“安謀科技有限公司”，2017年9月更名之前叫“安謀電子科技有限公司”。 不過目前其各種工商註冊信息中，“中資注入”的事實暫時還沒有體現，股東方面依舊是ARM母公司：ARM Limited。

除了名字加入“中國”之外，ARM在中國的“佈局”還包括另外3個方向，包括孵化器、投資管理平台和產業基金。

ARM中國目前的孵化器生態相關企業信息，來自天眼查

孵化器方面，牽頭的公司是“北京安創空間科技有限公司，北京安創通過投資的方式在上海、深圳、南京、重慶、合肥建立了另外5家“安創空間”子公司。而在北京安 創中實際扮演大股東身份，同時還是另外5家“安創空間”實際控制人的楊宇欣，目前是中科創達的員工，再之前的職位實際上是ARM亞太區移動計算市場經理，負責亞太 區相應的推廣工作。

特別需要注意的是，整個孵化器的覆蓋動作從2015年下半年已經開始，隨後在2016、2017年被持續推進。 相應的“安創孵化成長營”活動早在2​​016年中就開展過，出現在這個營當中的國內創業公司也包括了深鑑科技、Perception、西井科技等一批明星。

然後是投資平台，核心的公司是“深圳安創科技投資管理有限公司”，其同時是另外4家公司的法人代表，這4家公司中最早的成立於2016年中，有兩家在2017年 9月同時成立、最後一家在2018年3月成立。

最後是基金，早在2017年初，科技部官網就官宣了一支名為“厚安創新”的基金的建立，其中投資方除了ARM，還有中投公司、絲路基金、新加坡淡馬錫、深圳 深業集團、厚朴投資，另據媒體報導，該基金的規模為8億美金。

鑑於這些動作從2015年開始就已經開始進行，而且整體進展在此次合資之前已經趨於完善，可以看出ARM早就對中國市場“有所圖謀”。

當然，仔細看的話，還是能看到一些與此次合資相關的“蛛絲馬跡”，假如我們用2018年畫一條分界線，上文提到的這一堆公司中，只有2條公開信息更新：

• 安謀中國在今年1月份備案了一個全新的網址“armchina.com”。 另，ARM目前在全球範圍內並沒有給國家設立專門網頁的“傳統”。

• ARM在國內的3家投資平台公司，深圳安創股權投資、寧波安創成長、寧波安創供應，今年3、4月都進行了註冊資本變更，變更之後註冊資本綜合達到16.1億元。 大概率與中資注入相關。

從ARM中國的一系列中國化時間來看，這次合資時間並不是由某興時間刺激所導致，而更應該是ARM和中國之間一個既定的計劃。

依靠商業和生態驅動的ARM



ARM在全球半導體行業中影響巨大，這一定程度上與ARM屬於RISC架構路線相關。 RISC與英特爾主導的x86為代表的CISC架構路線相比，天生就比較高效。

另外一個ARM被很多人所熟知的是它的IP銷售商業模式——ARM 只做芯片設計，和設計授權這一件事。

一般來說，芯片行業擁有非常多細分的環節，這些環節又會對應非常多的公司。 其中極少數公司選擇將盡可能多的環節掌握在手中，從芯片的設計、到芯片的製造、再到芯片的銷售。 剩餘大多數都傾向於選擇其中一個、或者數個環節，爭取在這些小環節中獲得自己的優勢和話語權。

而ARM瞄準的，就是處理器的設計環節，更準確地說，是ARM自家“Advanced RISC Machine”架構的設計工作。 這些設計工作最後轉化為芯片源代碼。 ARM可根據用戶的需求、能力向他們分別出售處理器指令集架構授權，或某個處理器IP的源代碼和微架構設計的知識產權使用權。 用戶可以根據ARM架構授權規範自己設計處理器，也可以在ARM提供的處理器IP基礎上添加其他外設IP以及自己設計的IP，再經過仿真綜合佈局佈線等工作，最後送到晶圓廠將 這些芯片生產出來。

這一套體係有幾個關鍵的優點：

• ARM不負責最終的產品製作和銷售，風險較小；

• ARM靈活的授權模式增加了廠商的靈活度，變相降低了廠商進入生態的門檻；

• ARM只需要專心推進指令集、微架構相關的核心技術；

• ARM的授權機制，保證了整體生態的秩序，維護了軟硬件生態的良好兼容。

也正是上面這一系列優點，讓ARM在一眾RISC架構路線的指令集架構中脫穎而出，並且以一個極小的體量數次在細分市場中戰勝了英特爾這樣的巨人。

另外還有一點值得特別提一下，雖然2016年7月ARM已經被日本軟銀集團收購，但事實上這並不是ARM第一次收到收購要約，早在2010年，蘋果就曾表示要以85億 美元的價格進行收購，只不過最終ARM董事會選擇了拒絕，理由也很簡單：

蘋果自己有生產ARM處理器，蘋果收購的理由就是要消滅競爭對手，而ARM不希望這樣子的事情發生。

正如一位半導體業內人士給虎嗅做出的說明：你就把ARM想成一次眾籌，這些生產和使用處理器的廠商就是給錢的，而ARM籌到了這些錢就去研究下一代更強 的技術和產品，然後再去收廠商們下一輪的錢。

在這種模式下，驅動整個ARM體係不斷往前的，不再是一個廠家，也不是一項技術，而是一整個生態，以及背後的商業價值。 重視商業價值的力量，這也是ARM會推進這次合資的一個重要原因。

國內現有的半導體生態狀況

在中國半導體技術的發展歷史上，“獨立自主”這4個字被強調過無數次，最終憑藉中國人的勤奮，實際上還是拿出了不少“可圈可點”的產品，其中有兩個 系列是既造了芯片，同時又在努力打造生態的：一個是中科院計算所的龍芯、一個是江南計算所的申威。

需要特別指出的是，這兩個系列的芯片的指令集並非“無中生有”，其中龍芯採用的由MIPS指令集自我改進出來的LoongISA指令集、申威採用的是DEC Alpha指令集。 前者最終還是向MIPS購買了指令集的授權，後者的指令集專利其實已經過期。

在整體半導體產業相對落後的情況下，龍芯和申威還是在各自的領域取得了不錯的成果。 龍芯持續迭代，雖然沒能進入消費市場，但也上了北斗衛星。 申威最新的旗艦則被直接拿來打造成了全球最快的超級計算機“神威·太湖之光”，並且因為其架構和設計方面的優勢，還在很多環節擊敗了國外英特爾等巨頭構建的超級 計算機。

可惜的是，這些“突破性”的產物並沒有辦法憑藉一己之力打造生態系統。 以龍芯為例，其最早曾和微軟合作，提供過微軟最精簡的Windows CE的支持，而後又轉向Linux的生態圈。 在2016年底其最新的“龍芯3A3000”處理器發布之時，龍芯CPU首席科學家胡偉武曾在文章描述了這顆芯片的主要用途：“以政府辦公為代表的事務處理”。

而更加專用化的“神威·太湖之光”超級計算機則要好上不少，畢竟能用到超級計算機的應用場景，也就不怎麼在乎再為這個應用開發、改進一款軟件了。 但反過來說，申威處理器也的確不怎麼可能被應用到消費級市場當中去。

公允地說，不論是龍芯，還是申威，雖然硬件方面已經有所進展，但在軟件生態上，都存在不小的“坑”。 這種結果其實也不難找原因，一邊是做完硬件做軟件的工程師，一邊是全球性生態、到處都是程序猿。

回望處理器架構中“兩大巨頭”x86和ARM，他們的成功都相當“複雜”：要有’Wintel’、“AA”這樣親密的軟件端戰友、要能夠吸引足夠多的開發者、要 能夠不斷隨時間提升硬件水平，最終這些因素會形成一個生態。 生態的優劣將直接決定一款產品、甚至是一家公司的生死。

另外一個關鍵是時間，還是以x86和ARM為例，x86起步於上世紀70年代，不僅是計算機浪潮最早的參與者之一，同時也參與了最早的處理器生態建設。 ARM的崛起也很“順理成章”，當年CISC架構路線處理器不斷發展，但同時也暴露出來能效比不高、無法小型化的問題，眾多的移動端設備急需ARM來解渴。

相比之下，中國目前的半導體體系，甚至是未來相當長的一段時間裡，都很難遇到並且把握住這樣的機會。

“中國ARM”的真實意義？

羨慕但是又不只是想跟隨——這估計是中國半導體科研人對於外國“Wintel”、“AA”這種比較完善體系看法的最好概括，正如龍芯CPU首席科學家胡偉武自己寫的那樣：“當’ 馬仔’，是難以實現中華民族的偉大復興的“中國夢”的。”

說是不安全感也行，說是希望核心技術想要獨立自主也行，這種情緒實際上對ARM來說有著致命的吸引力。 因為ARM想要的，並不僅僅是中國的市場。 —— 更重要的是，ARM想要在中國成為主流半導體處理器架構，並讓中國成為ARM全球的下一個生態支撐點。

事實上，2017年底的行業會議上，鄰國印度就將RISC-V指令集定為了“國家指令集”。 前者是一款開源的指令集，因為“不收知識產權費用”的優點也吸引了不少公司參與。

“國家指令集”這個做法也有深意：集中珍貴的半導體人才，集中攻殼一種指令集下的處理器研發，雖然不同項目容易構成直接競爭，但對於上層生態來說，吸引力就大了不 少。 不過截至目前，印度方面還沒有太大的進展傳出，一定程度上與RISC-V指令集開源但同時難度較高有關。

這個時候我們再反過來看目前中國的狀況，不僅沒有主導性的指令集架構，而且大家都想要發展“自主”的處理器技術。 但限於半導體廠商的技術保密和軟件生態的薄弱，中國一直無法進入生態良性循環。 相反ARM所採用的是知識產權授權模式，所以國內客戶跟國外用戶一樣，只要給錢就能拿到芯片的源代碼，只要有能力就可以拿架構授權自主開發處理器。

於是乎，中方給ARM中國註資就變成了一個最優的變通方案： ARM依舊擁有現有處理器知識產權的所有權，ARM中國合資公司排他性擁有ARM在中國的市場，同時合資公司將開發自主的ARM兼容處理器和其他IP，並擁有其產權。

不同於過去的一些合資只是賣現有甚至是過時的技術，或者在其他地方沒有市場的產品，ARM中國合資公司開創了面向未來的合資新模式。

隨之湧向ARM的，將會是一大批世界最勤奮的半導體工程師，以及全面、國家牽頭的資金支持。 當然，ARM最想看到的還是國內ARM應用遍地開花，甚至是國內貢獻出更多有利於ARM發展的新核心技術。

此前流出的ARM中國集資PPT（給出了一堆假設條件，ARM中國2021年將上市）

而對於中國來說，這個方案的好處也非常明顯—— 將中國半導體市場的紅利，從全部流向國外，轉為一部分留在國內。

這不僅僅是錢的事，還包括人才培養、半導體生態建設等多個方面。 例如，目前ARM中國的新網站已經添加了官方的社會招聘入口，並且是應屆、實習、社會三大渠道同時招聘。 其中規格最高的社會招聘，一口氣列出了37個職位，涵蓋了CPU、GPU、IoT、軟件等。

“招聘並且使用本地人才”應該也是中資注入的一個附屬條件，因為數量不算太多，這一批崗位的主要目的是負責國內具體項目和客戶的對接工作，當然也有可能進行一定的專利技術 研發，他們將近距離觀察到ARM的技術儲備和經營方式，絕對算一次非常寶貴的學習機會。

在有學習先進技術的機會時，的確應該有必要把民族情緒控制一下。

寫在最後：誰都不能沒有中國

在整體中美經貿、技術大對抗的大環境下，ARM能夠和中國達成這樣的合作，是極具里程碑意義的。

事實上，半導體領域正在有越來越多的行業巨頭“跑步衝刺”進中國，以前一陣子一眾台灣半導體製造業公司進駐南京為例：台積電帶來了16nm製程的12英寸晶圓廠、欣 銓帶來了成熟的半導體測試封裝技術、ASML直接進駐南京提供光刻機全方位服務等等。

為什麼會出現這樣的趨勢？ 原因很簡單： 這些公司都害怕錯過中國。

在持續“超速發展”的半導體行業中，搶奪市場與技術一樣重要，尤其還是在摩爾定律持續逼近、半導體巨頭之間互相滲透、跨界競爭越來越激烈的時候。

這也算是中興事件之後，商業驅動的半導體業給出的一份答案—— 儘管先進技術有禁令，但是面對同時擁有市場和發展決心的中國，沒有哪家科技公司能視而不見。

以“ARM中國”作為第一例成果的中國半導體“突圍戰”，才剛剛拉開序幕。